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SHIBOR渐成基准利率参考
作者: 来源: 发布时间:08-07-11 10:34:34 发布人:admin

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   三月期SHIBOR第一次成为远期票据回购参照利率

  本报讯 (记者 罗克关)据媒体披露,兴业银行资金运营中心近期与深发展上海分行签订了一份以上海银行同业拆放利率(SHIBOR)为参考利率的远期银行承兑汇票回购协议,达成国内首份以SHIBOR为参考利率的远期票据回购协议。

  据悉,兴业银行将于8月6日向深发展上海分行出售价值为5亿元人民币的银行承兑汇票,并于三个月后的11月6日进行回购。8月6日为起息日,回购参考利率为8月4日的三个月期限的Shibor。

  业内人士透露,此举表明SHIBOR的市场基准利率水平正在逐渐提高。目前在即期票据业务中三月期SHIBOR已经常被用作基准利率确定交易价格,而此次扩张到远期票据回购业务,表明市场对SHIBOR基准利率的地位有了进一步认同。

  记者了解到,该笔回购交易的主要风险为起息日时的Shibor与当时票据市场利率的差价。也即,如果8月4日三个月Shibor高于8月6日起息日时的票据市场利率,兴业银行将面临亏损局面;而如果8月4日三个月Shibor低于8月6日起息日时的票据市场利率,深发展则将面临亏损。




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